以融物實(shí)現(xiàn)融資 中小企業(yè)“曲線救國”
發(fā)布日期：2010-11-22 來源：國際金融報
南京孚嘉印刷有限公司原是一家年銷售額不足700萬元的小型印刷企業(yè)，由于沒有資金和設(shè)備，生產(chǎn)能力不足，定單大量積壓。江蘇金融租賃有限公司先后4次向其提供融資租賃服務(wù)，購買印刷設(shè)備，目前年銷售額超過9000萬元，一躍成為南京印刷市場上的后起之秀。
《國際金融報》記者就此專訪了江蘇金融租賃有限公司董事長熊先根，他說，很多小規(guī)模的企業(yè)，由于自身?xiàng)l件的限制，無法獲得銀行貸款，所以發(fā)展緩慢。如果有良好的前景預(yù)期，融資租賃或許可以為它開辟一條新的融資渠道。
服務(wù)中小企業(yè)
江蘇金融租賃有限公司是一家以服務(wù)中小企業(yè)為戰(zhàn)略定位的企業(yè)，熊先根告訴記者，從國際租賃業(yè)的情況看來，絕大多數(shù)租賃公司都是以中小企業(yè)為服務(wù)對象的，這是由租賃公司的特點(diǎn)決定的。“中小企業(yè)一般不能提供銀行滿意的財務(wù)報表，只有通過其他途徑來實(shí)現(xiàn)融資，金融租賃公司就提供了這樣的平臺，通過融物實(shí)現(xiàn)融資。”他說。
對于目前銀行資金向中小企業(yè)傾斜，不少銀行紛紛成立中小企業(yè)貸款部，這對金融租賃公司的業(yè)務(wù)產(chǎn)生了一定的影響，“銀行不可能完全覆蓋這個市場，為確保資金使用上的安全，銀行業(yè)只能選擇少部分中小企業(yè)，我們有不少客戶是從銀行轉(zhuǎn)過來的。”熊先根告訴記者，秘訣就在于與銀行做差異化經(jīng)營，挑銀行不愿做、做不了的業(yè)務(wù)。
關(guān)鍵在于風(fēng)控
風(fēng)險控制對于金融租賃企業(yè)來說是很重要的，江蘇金融租賃公司在這方面頗有經(jīng)驗(yàn)。熊先根告訴記者，主要從設(shè)備方面和承租人經(jīng)營方面著手。首先是設(shè)備自身的價值。其次，要看設(shè)備的保值性，折舊和減值慢的設(shè)備比較好。第三，就是在二手市場上的流動性好的設(shè)備，在承租人不能償付租金的情況下將設(shè)備在二手市場上賣出。
“承租人自身經(jīng)營狀況方面就需要我們對企業(yè)做深入的調(diào)查和了解，不僅看設(shè)備狀況，也要了解企業(yè)的信譽(yù)狀況。”熊先根解釋說，金融租賃公司主要從事的項(xiàng)目都是3年及以上的中長期融資，融資時間長，通常風(fēng)險比銀行要大，“因此，我們對風(fēng)險的掌控能力要求更高，對企業(yè)的要進(jìn)行全面的了解。”
靈活機(jī)制助推
熊先根介紹，江蘇金融租賃有限公司的優(yōu)勢在于靈活，在方案設(shè)計上，可以根據(jù)客戶的現(xiàn)金流情況設(shè)計還租方案。
在對企業(yè)做調(diào)查方面，江蘇金融租賃有限公司也有其獨(dú)到之處。熊先根告訴記者，江蘇金融租賃有限公司的客戶都是中小企業(yè)，甚至是微型企業(yè)。他們的財務(wù)報表是很“難看”的，可能其中有不少是現(xiàn)金交易，在報表中根本體現(xiàn)不出來，財務(wù)不規(guī)范。這樣的企業(yè)是很難在銀行貸到款的。他們除看財務(wù)報表這些書面的數(shù)據(jù)外，憑借對各個行業(yè)有深入了解的專業(yè)人士，深入到企業(yè)，通過看電表、水表、產(chǎn)品、人品、抽查銀行對賬單測算收入的真實(shí)性等等，對企業(yè)進(jìn)行全方位的調(diào)查了解，確保企業(yè)的還租能力。
國際資本注入
日前，江蘇金融租賃有限公司成功完成了世界銀行集團(tuán)成員的國際金融公司IFC對公司的參股注資。江蘇金融租賃有限公司也成為國際金融公司在中國融資租賃業(yè)投資的首家租賃公司。此次增資，開創(chuàng)了世界銀行集團(tuán)參股中國融資租賃業(yè)的先河。
熊先根對記者說，新資本的注入將進(jìn)一步增強(qiáng)江蘇租賃的資本實(shí)力，突破制約業(yè)務(wù)發(fā)展的資金“瓶頸”，擴(kuò)大經(jīng)營規(guī)模；其次，江蘇租賃將借鑒外資先進(jìn)的管理經(jīng)驗(yàn)、金融產(chǎn)品、營銷方法和客戶服務(wù)，推動公司的技術(shù)改造和金融創(chuàng)新進(jìn)程，提升自身的經(jīng)營管理水平和經(jīng)營效益；第三，江蘇租賃將通過國際金融公司全球性的網(wǎng)絡(luò)資源和品牌資源，拓展業(yè)務(wù)發(fā)展空間；最后，外資參股還將進(jìn)一步提升江蘇租賃的資本品質(zhì)和在國內(nèi)外金融市場中的信譽(yù)，江蘇租賃資信度的提升有助于降低在金融市場中的融資成本。
國家5A級協(xié)會